Der Unternehmenswert des Zielunternehmens beläuft sich auf 10 Mio. Euro. Hinzu kommt ein Earn-Out von maximal 300.000 Eurotech-Aktien, der in Abhängigkeit von der Erreichung definierter Ziele in Hinblick auf organisches Wachstum, die Realisierung von Synergien und die Weiterbeschäftigung identifizierter Schlüsselpersonen bis zum Jahr 2024 zu leisten ist. Der Barbetrag des Übernahmepreises wurde vollständig aus den liquiden Mitteln der Eurotech-Gruppe beglichen.
InoNet wurde 1998 gegründet und ist ein etablierter und anerkannter Anbieter auf dem DACH-Markt. Das Unternehmen liefert maßgeschneiderte und konfigurierte Systeme an namhafte Kunden aus den Bereichen Medizin, Industrie und Automotive. Für das Geschäftsjahr 2022, das am 31. März 2023 endet, erwartet InoNet ein Umsatzwachstum von 15 % auf 17,5 Millionen Euro.
Eurotech erwartet, dass die EBITDA-Marge von InoNet innerhalb der nächsten zweieinhalb Jahre zweistellig wird. Eurotech hat sowohl Kostensynergien in der Lieferkette als auch Umsatzsynergien nicht nur bei bestehenden Kunden von InoNet sondern auch bei neuen Kunden in der DACH-Region identifiziert.
Strategische Begründung
1. Expansion in den zweitgrößten Markt für Industrial IoT
Durch die Übernahme von InoNet erhält Eurotech eine marktkritische Größe in Deutschland und verschafft sich einen wichtigen Zugang zum DACH-Markt, der nach den USA der zweitgrößte Markt für Industrial IoT weltweit ist.
2. Hohe Komplementarität
InoNet und Eurotech konzentrieren sich gleichermaßen auf prozesskritische Anwendungen, hochwertige Produkte und Lösungen mit hohem Mehrwert. Zusätzlich zu dieser Gemeinsamkeit ergänzen sich die beiden Unternehmen in Bezug auf Produkte, Märkte und Absatzkanäle.
3. Beschleunigtes Wachstum im aufstrebenden Edge-KI-Sektor
InoNet stellt eine solide Basis für Eurotech dar, um im aufstrebenden globalen Edge-KI-Markt, der jährlich um über 30 % wächst, schneller zu wachsen, insbesondere im Bereich von Industrie-PCs. Außerdem wird die Integration mit Eurotechs Edge-SW- und Cybersicherheits-Zertifizierungen eine wichtige Differenzierung ermöglichen und den Ausbau zu einem führenden Anbieter von integrierten Geräten für Edge-KI-Anwendungen beschleunigen.
Darüber hinaus bietet das mittelständische Kundenportfolio von InoNet in der DACH-Region die Grundlage für Up-Selling von Eurotechs Edge SW (ESF und EC).
Paul Chawla, CEO von Eurotech, sagt: „Ich freue mich, InoNet in der Eurotech-Familie willkommen zu heißen. InoNet ermöglicht es uns, direkt in Deutschland präsent zu sein, was bisher nicht der Fall war. Wir haben eine ähnliche DNA, wenn es darum geht, Kunden bei der Lösung anspruchsvoller Probleme zu helfen. Die Komplementarität unserer Angebote wird uns dabei helfen, in der DACH-Region zu wachsen, dem am zweitschnellsten wachsenden IoT-Markt der Welt, mit einer starken Differenzierung in der Cybersicherheit in Kombination mit integrierten HW- und SW-Lösungen.“
Michael Schmohl, Gründer von InoNet, sagt: „25 Jahre nach Gründung der InoNet Computer GmbH freue ich mich, das Unternehmen an einen Anbieter im Bereich Industrial IoT zu übergeben, der so perfekt zu unserer Unternehmenskultur und unseren Kunden passt.“
Ioannis Armenis und Ralph Ostertag, Geschäftsführer und Miteigentümer von InoNet, fügen hinzu: „Wir sind alle begeistert von der Möglichkeit, einen führenden Anbieter von Edge-AKI-Geräten zu erschaffen. Mit der Präsenz von InoNet in der DACH-Region und der Präsenz von Eurotech in Amerika, Großbritannien und Asien ergänzen sich die beiden Unternehmen bestens. Wir freuen uns darauf, auf dem beständigen Engagement unserer Unternehmen für Innovation und Kundenservice aufzubauen.“
Über Eurotech
Eurotech (ETH:IM) ist ein multinationales Unternehmen, das Edge Computer und Internet of Things (IoT)-Lösungen mit Dienstleistungen, Software und Hardware für Systemintegratoren und Unternehmen konzipiert, entwickelt und liefert. Mit den Lösungen von Eurotech haben Kunden Zugang zu Komponenten und Software-Plattformen für das Internet der Dinge (IoT), zu Edge Gateways für die Überwachung sowie zu Hochleistungs-Edge-Computern für Anwendungen wie künstliche Intelligenz (Edge KI). Um immer umfassendere Lösungen anbieten zu können, hat Eurotech Partnerschaften mit führenden Unternehmen in ihrem jeweiligen Tätigkeitsbereich geschlossen und so ein globales Ökosystem geschaffen, das es Eurotech ermöglicht, Best-in-Class-Lösungen für das industrielle Internet der Dinge zu entwickeln.
www.eurotech.com
Über InoNet Computer
InoNet ist ein deutsches Unternehmen, das in den Bereichen Industrie-PCs (IPCs) und Embedded Systems für prozesskritische Anwendungen tätig ist. Gegründet 1998, ist InoNet ein etablierter und anerkannter Anbieter auf dem DACH-Markt, wo es maßgeschneiderte und konfigurierte Systeme an namhafte Kunden aus den Bereichen Medizin, Industrie und Automotive liefert.
www.inonet.com
Über ARTHOS
ARTHOS ist ein unabhängiges M&A-Beratungsunternehmen mit Sitz in München, das sich auf M&A-Transaktionen in den Branchen Digitale Medien, Informationstechnologie und High-Tech-Industrie spezialisiert hat. Seit 2003 betreut ARTHOS weltweit Kunden beim Kauf und Verkauf von Unternehmen sowie Geschäftsbereichen. Die Partner von ARTHOS haben bisher über 200 M&A-Transaktionen erfolgreich abgeschlossen. ARTHOS ist Mitglied des Bundesverbandes M&A e.V. (BM&A) und von AICA – the global Alliance of International Corporate Advisers.
